In den letzten Jahren ist das Angebot an Exchange Traded Funds (ETF) für Schweizer Anleger laufend grösser geworden. Derzeit sind an der hiesigen Börse mehr als 1200 solcher Produkte handelbar. Das ist einerseits ein Zeichen der Beliebtheit dieser passiven Anlagevehikel, die ganze Indizes abzubilden versuchen. Andererseits werden die ETF-Anbieter immer kreativer bei der Lancierung neuer Produkte. Fast täglich werden - teilweise exotische - ETF auf den Markt gebracht.
In dieser Flut an Produkten die Übersicht zu behalten, ist für Privatanleger nicht einfach. cash hat deshalb bei drei Vermögensberatern Hilfe geholt, die auf ETF spezialisiert sind. Der Anlagehorizont beträgt fünf Jahre und jeder Experte hat drei Standard-Portfolios zu verschiedenen Risikoprofilen (konservativ, ausgewogen und aggressiv) zuasammengestellt. Wichtig: Die Portfolios sind nur Vorschläge, keine Anlageempfehlungen. Die Auswahl und Gewichtung der einzelnen ETF hängt stark von der Risikoneigung und Risikofähigkeit eines jeden Anlegers ab.
Es fällt auf, dass die meisten ausgesuchten ETF in Franken ausgegeben sind. Dies, weil Währungsschwankungen kaum prognostizierbar sind. Ansonsten ist die Bandbreite gross und reicht von Schweizer Aktien über Biotech-Titel bis zu Gold-ETF.
1. Konservative ETF-Portfolios
Andri Peer, Geschäftsführer peersuna AG
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| db x-trackers II Barclays Global Aggregate Bond UCITS ETF (globale Obligationen) | LU0942970442 | CHF | 0,3% | 40% |
| ETFS LO IM Global Corporate BD Fundamental GO UCITS ETF (globale Unternehmensanleihen) | IE00BSVYHV63 | CHF | 0,36% | 20% |
| db x-trackers II iBoxx Global Inflation-linked UCITS ETF (inflationsgeschützte Obligationen) | LU0641007421 | CHF | 0,25% | 20% |
| UBS ETF SICAV - Barclays Euro Area Liquid Corporates 1-5 Year (europ. Unternehmensanleihen) | LU1048314865 | CHF | 0,23% | 10% |
| UBS ETF (CH) - SXI Real Estate A – dis | CH0124758522 | CHF | 0,79% | 10% |
Kommentar: Wir haben beim konservativen Portfolio bewusst auf Aktien verzichtet, da im Bond-Bereich schon grössere Risiken eingegangen werden müssen, um überhaupt die Möglichkeit von positiven Erträgen zu haben. Währungsrisiken sind soweit wie möglich abgesichert.
Thomas Saxer, CIO und Gründungspartner Finanzwerk AG
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| MSCI World CHF-hedged (globale Aktien) | IE00B8BVCK12 | CHF | 0,55% | 15% |
| MSCI EMU CHF-hedged (europ. Aktien) | IE00BWK1SP74 | CHF | 0,38% | 5% |
| Vanguard FTSE M (Aktien Schwellenländer) | US9220428588 | USD | 0,15% | 5% |
| Global Bond Corporates | IE00B7J7TB45 | USD | 0,2% | 40% |
| Developed Markets Property (globale Immobilien) | IE00B1FZS350 | USD | 0,59% | 15% |
| Global Inflation Linked (inflationsgeschützte Obligationen) | IE00B3B8PX14 | USD | 0,25% | 10% |
| Liquidität | 10% |
Kommentar: Bei den Obligationen wurde bewusst ein globaler Corporate Bond ETF gewählt, weil die Diversifikation um ein Vielfaches grösser ist. Zudem macht es mittelfristig Sinn, sich gegen steigende Inflation zu schützen. In Schweizer Franken Liquidität zu halten, obwohl man keine Zinsen kriegt, ist trotzdem sinnvoll. Da die Schweizer Teuerung negativ ist, hat man dadurch eine Zunahme der Kaufkraft.
Moneypark, Online-Vermögensverwaltung
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| UBS ETF SBI Domestic Government 7-15 (Schweizer Obligationen) | CH0118923918 | CHF | 0,15% | 20% |
| SPDR Barclays US Aggregate Bond UCITS ETF (US-Obligationen) | IE00B459R192 | CHF | 0,17% | 20% |
| iShares Core CHF Corporate Bond (Unternehmensanleihen) | CH0226976816 | CHF | 0,15% | 20% |
| UBS ETF SMI | CH0017142719 | CHF | 0,2% | 20% |
| iShares Gold CHF hedged | CH0104136285 | CHF | 0,35% | 20% |
Kommentar: Fokus auf Schweizerische Staats- und Unternehmensanleihen sowie ausländische Staatsanleihen mit geringem Risiko und einem Goldanteil als Ergänzung.
2. Ausgewogene Portfolios
Andri Peer, Geschäftsführer peersuna AG
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| db x-trackers II Barclays Global Aggregate Bond UCITS ETF | LU0942970442 | CHF | 0,3% | 30% |
| UBS ETF SICAV - Barclays Euro Area Liquid Corporates 1-5 Year | LU1048314865 | CHF | 0,23% | 20% |
| UBS ETFs plc - MSCI ACWI SF UCITS ETF (Aktien Industrie- und Schwellenländer) | IE00BYM11L64 | CHF | 0,31% | 30% |
| UBS ETF (CH) - SMIM® A - dis | CH0111762537 | CHF | 0,29% | 10% |
| SPDR Morningstar Multi-Asset Global Infrastructure UCITS ETF | IE00BQWJFQ70 | CHF | 0,4% | 10% |
Kommentar: Fokus auf Aktien weltweit mit zwei zusätzlichen Satelliten: Schweizer Mid Caps und globaler Infrastrukturbereich.
Thomas Saxer, CIO und Gründungspartner Finanzwerk AG
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| MSCI World CHF-hedged | IE00B8BVCK12 | CHF | 0,55% | 22% |
| MSCI EMU CHF-hedged | IE00BWK1SP74 | CHF | 0,38% | 13% |
| Vanguard FTSE M | US9220428588 | USD | 0,15% | 10% |
| Global Bond Corporates | IE00B7J7TB45 | USD | 0,2% | 28% |
| Global Private Equity | IE00B1TXHL60 | USD | 0,75% | 7% |
| Global Inflation Linked | IE00B3B8PX14 | USD | 0,25% | 8% |
| Liquidität | 12% |
Kommentar: Bei der Strategie mit ausgewogenem Charakter sind wir mit 52 Prozent in Sachwerten investiert. Daher wird bei diesem Profil auf Immobilien (auch Sachwerte) bewusst verzichtet. Global Private Equity ist eine ideale Ergänzung zu den übrigen Anlageklassen, da sie mit diesen nicht korreliert. Zur Liquidität: Dadurch hat man einen Teil des Pulvers im Trockenen, wenn es zu Korrekturen an den Kapitalmärkten kommt.
Moneypark, Online-Vermögensverwaltung
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| UBS ETF Euro Stoxx 50 UCITS ETF (EUR) | LU0136234068 | CHF | 0,15% | 20% |
| UBS ETF SMI (CHF) | CH0017142719 | CHF | 0,2% | 20% |
| UBS ETF SCI Real Estate Funds A-dis | CH0105994401 | CHF | 0,25% | 20% |
| iShares Core CHF Corporate Bond | CH0226976816 | CHF | 0,15% | 20% |
| iShares S&P 500 | IE00B88DZ566 | CHF | 0,45% | 20% |
Kommentar: Fokus auf schweizerische, europäische und US-Aktienindizes sowie geringer Anteil an Corporate Bonds in der Schweiz. Partizipation am Wachstum des dynamischen Immobilienmarktes über den Real Estate Fund.
3. Aggressive Portfolios
Andri Peer, Geschäftsführer peersuna AG
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| iShares Global High Yield Corp Bond CHF Hedged UCITS ETF | IE00B988C465 | CHF | 0,55% | 25% |
| UBS ETF SICAV - MSCI EMU hedged to CHF UCITS ETF | LU0950669175 | CHF | 0,28% | 20% |
| iShares S&P 500 CHF Hedged UCITS ETF | IE00B88DZ566 | CHF | 0,45% | 20% |
| Source Nasdaq Biotech UCITS ETF A | IE00BQ70R696 | USD | 0,4% | 15% |
| SPDR Morningstar Multi-Asset Global Infrastructure UCITS ETF | IE00BQWJFQ70 | CHF | 0,4% | 20% |
Kommentar: Mit einer Anlagedauer von fünf Jahren sehen wir nebst den Core-Anlagen USA/Europa Potenzial im Biotech-Bereich und bei globalen Infrastrukturprojekten.
Thomas Saxer, CIO und Gründungspartner Finanzwerk AG
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| MSCI World CHF-hedged | IE00B8BVCK12 | CHF | 0,55% | 35% |
| MSCI EMU CHF-hedged | IE00BWK1SP74 | CHF | 0,38% | 20% |
| Vanguard FTSE M | US9220428588 | USD | 0,15% | 15% |
| Global High Yield | IE00B74DQ490 | USD | 0,5% | 8% |
| Global Private Equity | IE00B1TXHL60 | USD | 0,75% | 8% |
| Physical Precious Metal | US26922W109 | USD | 0,6% | 3% |
| Liquidität | 11% |
Kommentar: Beim Profil Wachstum haben die Investitionen in Sachwerte grösste Priorität. Um so mehr auch die Anlageklasse High-Yield stark mit den Aktienmärkten korreliert. Die Bedeutung von Diversifikation innerhalb dieser Anlageklasse ist von grosser Relevanz; bei Einzelanlagen ist Vorsicht geboten. Private-Equity-Investitionen erfodern seitens der Kapitalgeber die nötige Geduld. Auch innerhalb dieser Anlageklasse ist die breite Streuung von Unternehmen von zentraler Bedeutung, handelt es sich doch um Risiko- oder Wagniskapital.
Moneypark, Online-Vermögensverwaltung
| ETF | ISIN | Währung | Mgt.-Gebühr | Gewichtung |
| UBS ETF SCI Real Estate Funds A-dis | CH0105994401 | CHF | 0,25% | 20% |
| UBS ETF SICAV - MSCI Emerging Markets UCITS ETF (USD) | LU0480132876 | CHF | 0,45% | 20% |
| UBS ETF SMI (CHF) | CH0017142719 | CHF | 0,2% | 20% |
| UBS ETF Euro Stoxx 50 USITS ETF (EUR) | LU0136234068 | CHF | 0,15% | 20% |
| iShares S&P 500 | IE00B88DZ566 | CHF | 0,45% | 20% |
Kommentar: Stärkeres ausländisches Exposure - insbesondere in Emerging Markets und reiner Fokus auf Aktienindizes.
